Банки vs Биржи: где выгоднее покупать валюту

    image

    Традиционно, когда у жителей России возникает необходимость в покупке или продаже зарубежной валюты, они обращаются в банк для совершения соответствующих операций. Банки в нашей стране вообще являются самыми авторитетными финансовыми организациями и воспринимаются в качестве безальтернативного инструмента для совершения различных действий с деньгами.

    На самом деле это не совсем верный подход, поскольку финансовые рынки в некоторых аспектах предоставляют большие возможности, чем могут предложить банки (в том числе в области сохранения финансов). Сегодня мы рассмотрим конкретный пример такой ситуации — покупку и продажу валюты.

    Нужно купить доллары


    Подавляющее большинство наших соотечественников не пользуется иностранной валютой на постоянной основе, но иногда необходимость купить (или продать) доллары, евро или другую валюту возникает практически у каждого. При этом, когда сумма операции не совсем мала (к примеру, несколько тысяч долларов или евро), то совершение операции в обменнике становится не таким выгодным, как этого бы хотелось — устанавливаемый банком курс на покупку и продажу отличается от официального курса Банка России и биржевого курса конкретной валюты.

    image

    Из-за этого покупатель или продавец валюты при любом раскладе теряет определенную часть денег, часто достаточно существенную — особенно это актуально в относительно неспокойные времена, когда у населения периодически возникают опасения по поводу будущего рубля, с сопутствующим желанием купить валюту для сохранения финансов.

    В ситуации необходимости купить или продать несколько тысяч зарубежных денежных знаков или совершения таких операций на регулярной основе логичнее и выгоднее обратить внимание на валютный рынок «Московской биржи».

    О чем речь


    При упоминании слов «биржа» и «валюта» в одном предложении у значительной части аудитории срабатывает ассоциация, заставляющая думать, что речь идет о рынке Forex. Это совершенно не так — в подавляющем большинстве случаев форекс-брокеры являются так называемыми «кухнями», которые не выводят клиентские приказы на покупку или продажу на свободный рынок — второй стороной в сделках часто выступает сам форекс-брокер, таким образом «играющий» против собственных клиентов и заинтересованный лишь в том, чтобы они потеряли свои деньги. Подробнее схему работы этого рынка мы описывали в двух отдельных топиках — раз и два.

    Настоящий валютный рынок характеризуется своей свободой и, одновременно, ответственностью его участников — брокеры, предоставляющие к нему доступ, официально аккредитуются и получают лицензии Банка России и соблюдают российское законодательство — в отличие от форекс-кухонь, которые практически всегда зарегистрированы в офшорах, а их деятельность в нашей стране не подразумевает получения лицензий.

    Валютный рынок «Московской биржи» является старейшей в России организованной торговой площадкой, на которой проводятся торги иностранной валютой — операции осуществляются с 1992 года. Биржевой рынок является центром ликвидности по операциям с валютой — достаточно сказать, что Банк России устанавливает официальный курс российского рубля на основе результатов биржевых торгов.

    Как купить валюту на бирже


    Для того, чтобы купить валюту на бирже (как и акции различных компаний, вроде «Яндекса») необходимо заключить договор с компанией-брокером, имеющей доступ на нужный рынок — в данном случае, валютный. Далее клиенту заводится специальный счет, он перечисляет на него деньги и может осуществлять покупку и продажу валюты через интернет с помощью торгового терминала (например, SmartX).

    image

    Существуют два режима совершения операций — беспоставочный, при котором не предполагается физическая «поставка» сторонами сделки иностранной валюты — данный метод используется инвесторами для совершения спекулятивных операций или реализации арбитражных стратегий торговли на различных рынках. В случае, когда существует необходимость купить реальную валюту, больше подходит второй режим торгов — поставочный. Существует два варианта расчетов — T+0, при котором расчеты по сделке проходят в день её осуществления, и T+1 с расчетами на следующий день. Оба этих режима подходят для покупки валюты.

    В общем случае алгоритм по покупке валюты будет выглядеть так:

    1. Открытие счета у брокера.
    2. Перевод денежных средств для осуществления операций.
    3. Установка торгового терминала.
    4. Покупка нужного финансового инструмента — например, в случае необходимости покупки евро, нужно будет приобрести инструмент EURRUB_TOD — первым обозначается валюта покупки, затем валюта оплаты, далее идет срок исполнения (today).
    5. В момент совершения покупки брокер удержит с клиента комиссию за операцию (она значительно меньше, чем спред цен в обменниках).
    6. Далее валюта будет зачислена на валютный брокерский счет клиента, и он сможет отдать электронное распоряжение на вывод денег на банковский счет.

    Брокеры обычно берут комиссию в размере сотых долей процентов от суммы сделки при покупке или продаже валюты. Некоторые компании также удерживают небольшую сумму при выводе средств с брокерского счета на банковский — все комиссии всегда указываются в тарифах конкретного брокера.

    Плюсы


    Главным преимуществом покупки валюты на бирже является тот факт, что разница между ценами покупки и продажи там составляет десятые доли копейки, а не несколько десятков копеек, как в обменных пунктах банков.

    image

    Зеленым цветом обозначены заявки на покупку, а красным — на продажу. Как видно, спред совсем невелик (1 лот контракта = 1 тысяче долларов)

    Помимо выгодного курса для обмена, существуют и другие плюсы:

    • Безопасность — все операции совершаются через интернет, что снимает риск мошенничества или физического отъёма денег злоумышленниками.
    • Удобство проведения операций — снова спасибо технологиям, позволившим перенести все действия в сеть.
    • Существует возможность использования валюты, купленной на биржевом рынке в качестве обеспечения по сделкам на других рынках — например акций или срочном. Это открывает хорошие возможности для профессиональной игры на бирже.
    • •Помимо этого, доход от операций с валютой на бирже не облагается налогом — в том случае, если на брокерский счет была заведена сумма для её конвертации в валюту, а затем эта валюта была выведена. В случае получения прибыли от игры на разнице курсов — участник торгов должен подать налоговую декларацию и уплатить налог с дохода.

    Наиболее выгодно покупать валюту на бирже тем, кто сталкивается с необходимостью регулярного совершения подобных операций — подобная необходимость может возникать в целом ряде случаев, например, при наличии крупных регулярных расходов за рубежом (оплата аренды и т.п.). В такой ситуации человек сможет регулярно покупать, продавать и выводить валюту на банковский счет через интернет — физическое присутствие понадобится лишь однажды при заключении договора с брокером.

    image

    Конечно, не все так гладко, и биржевой валютный рынок имеет свои ограничения, которые могут не устроить некоторых потенциальных покупателей и продавцов валюты.

    Минусы


    Основное неудобство биржевого валютного рынка вытекает из наличия нескольких звеньев в цепочке действий от появления желания совершения сделки с валютой, до получения этой валюты на счет в банке. Открытие счета у брокера, вывод средств в банк занимают определенное время — в этом плане добежать до обменника, конечно, получится быстрее, однако, если подобные операции происходят на регулярной основе, то выгоднее однажды открыть счет и совершать покупку или продажу в комфортных условиях.

    Выводы


    Валютный рынок «Московской биржи» является достаточно удобным инструментом для покупки или продажи валюты, однако, как и всякий инструмент, у него есть определенная сфера применения.

    При совершении операций на валютном рынке необходимо понимать, что в случае необходимости покупки тысячи долларов для поездки в отпуск, логичнее обратиться в обменник банка. Однако если сумма больше (к примеру, от нескольких тысяч долларов или евро) а операции совершаются на более или менее регулярной основе, то вариант с работой на валютном рынке биржи значительно выгоднее постоянных походов в обменники.

    P. S. На «Московской бирже», помимо валютного, появился и рынок драгоценных металлов — о том, как купить золотые и серебряные слитки мы рассказывали в отдельном топике. 11 сентября пройдет семинар ITinvest и «Московской бирже», на котором будут рассматриваться различные вопросы работы на этом рынке. Участие бесплатное, по предварительной регистрации — сделать это можно здесь. Ждем вас!

    P. P .S. Если вы заметили в статью опечатку или ошибку, напишите личным сообщением, и мы оперативно все исправим. Спасибо, что читаете нас.

    Статьи и ссылки по теме:

    ITI Capital 151,86
    Лучший онлайн-брокер для работы на бирже
    Поделиться публикацией
    Комментарии 37
    • +4
      Занимательно, хотя для моих нужд, наверное, все же не подойдет — не так часто покупаю валюту и суммы не такие крупные. Но прочитать интересно, спасибо
      • +6
        «Открытие счета у брокера, вывод средств в банк занимают определенное время » — забыли добавить, что не только время, но и деньги.
        • +6
          Да, автор явно лукавит, сравнивая маржу по обмену в обменнике и на бирже. Да, на бирже разница курсов продажи-покупки всего лишь десятые копейки, а в обменнике 40 копеек (хотя я видел и меньше), зато, о чем намеренно забыл упомянуть автор, чтобы вывести деньги с брокерского счета на свой счет в банке, надо заплатить 1100р независимо от суммы вывода (до 100 тычю баксов). Плюс, еще ваш банк может взять деньги за перевод на брокерский счет в другую фирму. То есть, для обычного человека и быстрее, и выгоднее пользоваться хорошим обменником. Увы, а я было раскатал губу…
          • +1
            Пользуюсь БД Открытие — тариф Конверсионный. Вывожу доллары в Банк Открытие. Никаких сверх тарифа расходов при выводе нет.
            • 0
              1. А 1100р за каждый вывод долларов мало?
              2. Я и не говорил про доп.расходы при выводе. А вот при вводе могут быть и про них я говорил («ваш банк может взять деньги за перевод на брокерский счет в другую фирму»).
              • +1
                1. При выводе в банк Открытие, либо Номос банк комиссия составляет 0.15% от выводимой суммы. open-broker.ru/ru/pricing-plans/proffessional/
                2. Да, перевод свифт стоит обычно 15-150 долларов. Хотя есть вариант снять наличку (это бесплатно) и перевести самому, но я не настолько смелый)
                • –1
                  1. Цитирую из первоисточника (itinvest.ru): «Платежное поручение на вывод USD (доллар США): на сумму до 100 000,00 USD (доллар США) включительно – 1100 руб.» из раздела «Расчетно-кассовое обслуживание». А уже сверху этого, как я понял, может брать или брать банк.
        • +9
          А для неумеющих гуглить можно озвучить цену вопроса? Сколько стоит открыть счет? Какова конкретно комиссия за операцию? Какова комиссия за вывод средств?
          • +2
            Я почитал, там на одних комиссиях можно разорится. Все это смахивает на рекламу Операционных касс, которые всю Москву заполонили.
            • 0
              доход от операций с валютой на фондовом рынке не облагается налогом


              Вы в этом уверены? Или это нужно понимать как брокер, через которого вы проводите операции — обязательно является налоговым агентом? Или же речь про роллирование без поставки? В любом случае, вариационная маржа по НК РФ обязательна к покрытию налогами.

              Статья 214.1 НК РФ ( www.consultant.ru/popular/nalog2/3_3.html ): " … Доходами по операциям с финансовыми инструментами срочных сделок признаются доходы от реализации финансовых инструментов срочных сделок, полученные в налоговом периоде, включая полученные суммы вариационной маржи и премии по контрактам. При этом доходами по операциям с базисным активом финансовых инструментов срочных сделок признаются доходы, полученные от поставки базисного актива при исполнении таких сделок. … ".

              При поставке соответственно: «7. В целях настоящей статьи доходами по операциям с ценными бумагами признаются доходы от реализации (погашения) ценных бумаг, полученные в налоговом периоде.»

              То, что у нас теперь делают изредка шаги к цивилизации, я про учет убытков по операциям в налоговом отчете — это хорошо (" … уменьшают налоговую базу в пределах полученного дохода по операциям с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке (сальдирование между категориями операций) … "). Но безналоговый режим вряд ли у нас (да и не только у нас) введут.

              Поправьте меня пожалуйста если я где-то оказался неправ.
              • 0
                Да, я уточню — речь не идет об участниках клиринга, которым действительно с января этого года не нужно платить НДС.
                • 0
                  Тоже интересно. Пытался изучить этот вопрос. Понял, что налог платить надо, да еще и у некоторых брокеров написано (обычно в FAQ на сайте), что в данном случае (покупка / продажа валюты) брокер не является налоговым агентом и в налоговую надо самому подавать сведения.
                  • 0
                    У каждого брокера своя аферта и свои условия. В том числе — та же самая работа через дочки в оффшоре (привет, защита в суде хз где в случае чего). Лицензия ФСФР в итоге мало на что влияет в общей картине. Я не хочу приводить примеров по понятным причинам.

                    Если действительно хотите работать профессионально: первое, что нужно сделать (после того, как выработаете торговую систему) — провести юридическую экспертизу аферты и торговых условий того брокера, с которым вы хотите работать. Много интересного всплывет в процессе :)
                    • +1
                      «аферта» — оферта от брокера-афериста)
                • +2
                  При редактуре получилась путаница — если вы просто купите валюту, то не получите прибыли и налог платить не надо будет, а если будете совершать спекуляции и получать доход, то тогда возникают условия для уплаты налога. Брокер тут не является налоговым агентом и подавать декларацию клиент должен будет самостоятельно. Спасибо за внимательность!
                  • +1
                    И вам спасибо что внесли в статью поправки. На мой взгляд это достаточно важный момент.
                • –4
                  Безопасность — все операции совершаются через интернет, что снимает риск мошенничества или физического отъёма денег злоумышленниками.


                  Ты гляди — в этих ваших интернетах уже и риски мошенничества искоренили. Его тогда нужно, по крайней мере, писать так — ИНТЕРНЕТ, а не с маленькой буквы, как у вас.
                  • +2
                    Я бы сказал, при использовании вами интернет биржи, мошеннику нужна несколько большая квалификация, чем при посещении обменника с купюрами в кармане.
                    С обменником же как. Взял в руки кирпич, подождал посетителя, и уже хакер :)
                    • +1
                      Ну вы привели пример физического отъема, а не мошенничества. На мошенничество же нарваться обывателю в IRL сложнее, чем в Интернете. Также, по личному опыту отмечу, что от осознания квалификации кибер мошенника утрата денег легче не переносится.
                      • +1
                        Чем выше порог квалификации, тем меньше людей соответствуют этому порогу, тем меньше вероятность нарваться на такое.
                        Я с этой точки зрения.
                        • +1
                          К мошенничеству в Интернете это не применимо хотя бы по следующим причинам:
                          1) Квалифицированному кибер преступнику не требуется лично заниматься каждым случаем мошенничества — процесс будет автоматизирован
                          2) Распространение зловредного ПО или же иной тип атаки, вплоть то социального инжиниринга, с целью мошенничества не ограничивается географическими рамками
                          3) Не существует сдерживающего фактора для действий кибер преступника — он практически в 100% случаев не будет преследоваться за хищение средств частного лица
                          4) По факту, возможности защититься от действий злоумышленник в Интернет среде у пользователей меньше, чем в реальной жизни. Возможности дать сдачи нет вовсе, а уклониться не представляется возможным, вследствие низкого уровня знаний в области информационной безопасности.
                  • 0
                    А не нужно заключать паспорт сделки, или ещё какие документы предоставлять куда-нибудь при выводе средств на свой долларовый счет в российском банке?
                    Может быть, если предполагаются платежи за рубежом, уместно открыть счет в зарубежном банке и переодить сразу туда?
                    • 0
                      Это хороший рабочий вариант. Но тут нужно помнить про ограничения валютных переводов ( www.consultant.ru/popular/currency/47_2.html, статья 9 п 12 как минимум ). Также при крупных трансферах с отчетностью в виде договоров об оказании консультационных услуг — будьте готовы уже на первом таком случае дать объяснения как минимум отделу безопасности банка (как на территории РФ, так и за рубежом).
                      • +2
                        Также нужно помнить, что в нынешнее дикокапиталистическое время санкций — вас могут без объяснений признать «связанным со страной, подвергнутой санкциями» и заморозить счет. Это касается не только HSBC, BoS и пр. — в целом очень много британских/американских банков проводят такую политику. Дойчебанк кстати тоже уже встал на тот же путь (+ уже к этому списку и ЕС).

                        Пока это российских граждан массово не касается, но кто знает как все повернется. Сирийцев, к примеру, уже достаточно плотно «гнобят» по санкционной схеме. Просто, хотя бы за тот факт, что кто-то родился в этой стране.
                        • 0
                          Если у кого-то есть сомнения по поводу моих опасений — оцените на разумность: www.kommersant.ru/doc/2549423. Да, пока это вроде как тупой популизм, но за этим могут быть и вполне четкие действия и такими заявлениями могут просто оценивать реакцию и возможные шаги экономического соперника (Россия) по предотвращению таких действий.
                        • 0
                          Паспорт сделки не понадобится, а про счет в зарубежном банке — ниже уже сказали, что вариант рабочий, но есть свои нюансы и ограничения.
                        • 0
                          При суммах от 10-15 тыс долларов имеет смысл заморачиваться. В статье не указаны тарифы за проведение операции по обналичиванию.
                          • 0
                            Возможно, это интересно при покупке валюты. Однако, при продаже, как раз наоборот — обменники гораздо выгоднее. Возьмем USDRUB_TOD = 36,3240. Мой банк (с брокером я не связывался), например, продает по курсу ММВБ — 10коп, т.е. реально продать за 36.2240. В то же время можно продать в обменнике ОТП-Банка за 37.70 (я просто отсортировал по максимальной цене продажи).
                            • 0
                              37.70 это продажа. В смысле, продажа банком. Максимальная цена доллара на сегодня — 36,24.
                            • НЛО прилетело и опубликовало эту надпись здесь
                              • 0
                                > В банке через онлайн банкинг невозможно сменить валюту счета или открыть новый с переводом и конвертацией? или там % будет огромный?

                                Можно, но процент приличный.
                                Например, альфабанк, при работе через интернет-банк:
                                Покупка: USD за 36.51 RUR
                                Продажа: USD за 35.42 RUR
                                А курс ЦБРФ: 36,33

                                Хотя… вроде бы есть банки, которые конвертируют с минимальной комиссией.
                              • 0
                                Возможно ли проводить такие операции гражданам других стран, например Украины? Будет ли комиссия на вывод денег в таком случае?
                                • 0
                                  Да, надо открыть счет у российского брокера и сможете проводить операции. Для ввода нужно наличие валютного счета, само собой. Правда будут комиссии при выводе — банки тут стараются нажиться, это да. Подробности вам могут рассказать в отделе поддержки — позвоните 8 800 200 32 35, как будет время (еще есть чат на сайте, если так удобнее).

                                Только полноправные пользователи могут оставлять комментарии. Войдите, пожалуйста.

                                Самое читаемое